Банки, застрахователи, по-добри услуги за технологичните играчи

Под ръководството на финансовите регулатори, китайските банки и застрахователни компании приспособяват услугите към нуждите на технологичните предприятия, предлагайки целеви решения като „заеми плюс директна капиталова инвестиция“, залог за интелектуална собственост и патентна застраховка. Търговските банки ускоряват експанзията си в областта на технологичното финансиране, за да обслужват по-добре нововъзникващи индустрии и нови бизнес направления.

Сега банките придават много по-голямо значение на технологичното финансиране, отколкото преди пет години. Отвъд финансовите показатели, те се фокусират повече върху потенциала за растеж на компанията и предоставят по-интегрирани, диверсифицирани услуги, от традиционни заеми до финансови пакети, съчетаващи капитал и дълг, каза Уанг Хуа, вицепрезидент на клона на Хефей на China CITIC Bank. Уанг добави, че банките вече разбират по-добре индустриалните екосистеми и са по-склонни да финансират дребни иноватори и стартиращи фирми на ранен етап.

През последните години големите държавни търговски банки, националните акционерни банки и водещите градски търговски банки значително увеличиха кредитирането за ключови национални стратегически проекти, проекти, свързани със сигурността, мащабни подобрения на оборудването, подобрения на потреблението и развитието на нови качествени производствени сили.

Общинският клон на Китайската индустриална и търговска банка в Пекин разработи финансов продукт за предприятия, които предприемат големи национални научни и технологични проекти. Той разполага с многоизмерна система за оценка, която разчита по-малко на финансови данни или обезпечение, използвайки държавни субсидии, свързани с проекта, като ключова основа за оценка. Банката предлага средносрочни до дългосрочни необезпечени заеми, които отговарят на цикъла на научноизследователска и развойна дейност, със суми не по-малки от стойността на субсидията.

MicroCyto, базирана в Пекин биотехнологична фирма, фокусирана върху синтетичната биология, е един от бенефициентите. Като водещо звено на национална ключова програма за научноизследователска и развойна дейност за разрушителни иновации, компанията се сблъска с дълги цикли на научноизследователска и развойна дейност и устойчиви първоначални инвестиции без незабавни приходи, което затруднява предоставянето на традиционно обезпечение. Общинският клон на ICBC в Пекин каза, че одобрението на проект за научноизследователска и развойна дейност на национално ниво служи като форма на кредитно одобрение за такива предприятия.

За по-нататъшно развитие на технологичното финансиране, общинският клон на Китайската народна банка в Пекин, заедно с общински правителствени агенции, създаде платформа, свързваща капитал, технологии, талант и индустрия. Платформата идентифицира компании, търсещи пробиви в технологиите с „тесни места“, подчертава ключови проекти за предприемачески таланти, свързва ги с ресурси за финансиране и координира множество финансови институции, за да обслужват съвместно всяко предприятие.

Prime Gene Therapeutics, разработчик на иновативни лекарства в клиничен стадий, специализиран в имунно-възпалителни заболявания, се възползва от платформата с научаването на China CITIC Bank за нуждите на компанията от финансиране чрез нея. Докато CITIC Securities напредна в IPO процеса на Prime-Gene, China CITIC Bank предостави последващ заем от 30 милиона юана (4,2 милиона долара), съчетаващ дълг и инвестиции. Застрахователните фондове към CITIC Group предлагаха гаранции за изпълнение, за да осигурят финансова приемственост между научноизследователската и развойна дейност и подготовката за листване.

През 2022 г. Министерството на науката и технологиите стартира Системата за кредитен рейтинг за иновации, политически инструмент, който използва структурирани показатели, данни и алгоритми за оценка на способността за иновации на предприятията, представянето и потенциала за бъдещ растеж — помагайки на финансовите институции да идентифицират по-добре технологично ориентираните фирми.

Министерството, работещо с финансовите регулатори, е въвело механизъм за повторно кредитиране и специален гаранционен план в подкрепа на технологичните иновации, базирани на тази система. До края на миналата година повече от 70 000 квалифицирани технологични предприятия бяха препоръчани на 21 национални банки и Националния фонд за гарантиране на финансирането. Над 7000 компании са подписали договори за финансиране с банки на обща стойност над 88 милиарда юана, каза заместник-министърът на науката и технологиите Qiu Yong на пресконференция на 22 май.

Националната администрация за финансово регулиране също се обедини с Националната администрация за интелектуална собственост и Националната администрация за авторско право, за да пилотират екосистеми за финансиране на ИС, като се справят с предизвикателствата при регистрацията, оценката и изхвърлянето на ИС.

NFRA издаде известие през март за по-нататъшно разширяване на пилотната програма за капиталови инвестиции от компании за инвестиране във финансови активи (AIC), разширявайки обхвата на капиталовите инвестиции от AIC до провинциите, където се намират 18-те пилотни града. Политиката подкрепя отговарящите на изискванията търговски банки при инициирането на създаването на AIC.

На 3 юли China Merchants Bank обяви, че е получила регулаторно одобрение за подготовка за създаването на CMB Financial Asset Investment Co с регистриран капитал от 15 милиарда юана. CMB стана третата национална акционерна търговска банка, одобрена да създаде такава компания, след Industrial Bank и China CITIC Bank.

„Чрез използване на инвестиционни компании за финансови активи, търговските банки могат да засилят диверсифицираното сътрудничество с технологичните фирми и допълнително да разширят своя бизнес потенциал“, каза Лиу Чен, изследовател в BOC Research Institute, вътрешният мозъчен тръст на Bank of China. „AIC предоставят ключови платформи за банките за задълбочаване на връзките между заеми и инвестиции и дългови капитали. Те могат да проектират персонализирани финансови продукти, за да отговорят на нуждите на корпоративното финансиране и да работят с ръководени от правителството фондове и фирми за частни капиталови инвестиции, за да постигнат допълнителни силни страни в снабдяването с проекти и управлението на инвестициите.“